RabbitSuit Fund — Model USD (spot)

A linha de mercado monetário detém o veículo monetário do fundo — SGOV, retorno total — como referência fixa de custo de carregar. Não acompanha aquilo em que o tramo inativo está estacionado, que é reavaliado mensalmente.

Histórico de pesos — R alvo face ao peso em BTC detido

A linha realizada encadeia o retorno diário daquilo que o tramo (1 − R) efetivamente deteve, custos de mudança incluídos; os pontos marcam as mudanças de fecho de mês, coloridos segundo a nova posição. Nenhuma das linhas paga o custo inicial de constituição, pelo que a diferença é exatamente o que a rotação §6.10 acrescentou face a ficar em mercado monetário. Os rebalanceamentos contra a componente de Bitcoin não movem esta série.

O Sharpe usa a referência de mercado monetário (SGOV, retorno total) como componente sem risco — uma referência fixa, independente do ativo em que o tramo inativo esteja estacionado em cada momento. A comparação é ajustada ao risco (Sharpe / MAR); as diferenças de retorno total são mostradas, mas ficam subordinadas.

O CAGR, a volatilidade e o Sharpe ficam retidos até este histórico cobrir 90 dias, e as janelas mais longas do que a vida do fundo ficam em branco — anualizar uns dias de NAV produz um número sem qualquer informação. O histórico simulado de 2012–2026 das regras está em Histórico; é um registo diferente e não continua neste.